Os movimentos da curva de juros costumam ser resumidos em nível, inclinação e curvatura, e o nível explica a maior parte da variância.

Questão de Estrutura a termo das taxas de juros

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Questão 20, Certo ou Errado
Os movimentos da curva de juros costumam ser resumidos em nível, inclinação e curvatura, e o nível explica a maior parte da variância.
Revelar gabarito
Gabarito: Certo
Certo. Os movimentos da curva são resumidos em nível, inclinação e curvatura, sendo o nível o maior responsável pela variância; modelos como Nelson-Siegel utilizam parâmetros análogos a esses fatores.

Questão 21Na teoria da segmentação de mercado, os investidores migram livremente entre prazos, de modo que a oferta e a demanda de cada prazo são…

Questão 22Na teoria do habitat preferido, os investidores saem de seu prazo natural apenas mediante um prêmio.

Questão 1A taxa a termo entre dois prazos pode ser calculada a partir das taxas à vista correspondentes, por ausência de arbitragem.

Questão 2Na teoria das expectativas puras, as taxas de prazos longos incluem prêmio positivo de liquidez.

Questão 3Se a taxa à vista de 1 ano é 10% e a de 2 anos é 11%, a taxa a termo de 1 ano daqui a 1 ano supera 11%.

Questão 4Na análise fatorial da curva, a inclinação costuma explicar parcela maior da variância que o nível.